Professionelle Finanzanalyse: Kennzahlen, Risiken, Frühwarnsysteme

Einführung: WIR LIEBEN ZAHLEN

• Wer analysiert Kennzahlen und warum?
• Quellen für Unternehmenszahlen: Jahresabschluss- und Veröffentlichungspflichten.
• Kennzahlen und Bonität – Wie Banken ticken und warum.

Finanzkennzahlen, Kerngeschäft und wirtschaftliche Rahmenbedingungen

• Modelle zur Analyse des wirtschaftlichen Umfelds.
• Case Study: PEST-Analyse am Unternehmensbeispiel.
• Porters Five Forces.
• Life Cycle und Entwicklungsstadium.
• Universum Finanzkennzahlen: Der rote Faden durch den Dschungel.

Fokus Profitabilität

• Update GuV: Liquidität versus Rentabilität.
• Berechnung und Aussagekraft von Profitabilitätskennzahlen.
• Case Study: Profitabilitätsanalyse am Unternehmensbeispiel.

Fokus Eigenkapital und Verschuldung

• Update Bilanz: Stichtagsbetrachtung und Bilanzpolitik.
• Berechnung und Aussagekraft von Stabilitätskennzahlen.
• Case Study: Stabilitätsanalyse am Unternehmensbeispiel.

Fokus Liquidität

• Update Kapitalflussrechnung: Bestandteile, Ermittlung, Aussagekraft.
• Case Study: Kapitalflussrechnung selbst ermitteln.
• Gibt es den optimalen Cashflow?
• Case Study: Cashflow-Analyse am Unternehmensbeispiel.
• Berechnung und Aussagekraft von Liquiditätskennzahlen.
• Case Study: Liquiditätsanalyse am Unternehmensbeispiel.

Fokus Effizienz und Investment

• Berechnung und Aussagekraft von Effizienz- und Investorenkennzahlen.
• Case Study: Effizienzanalyse am Unternehmensbeispiel.

Finanzanalyse im Spannungsfeld

• Kennzahlen im Spannungsfeld von Kerngeschäft und Unternehmensarten.
• Case Study: Finanzanalyse aus Sicht verschiedener Stakeholder.
• Risiken und Frühwarnsignale.
• Exkurs: Insolvenzrecht.
• Krisenursachen aus mikro- und makroökonomischer Sicht.
• Krisenarten, Krisenabläufe.
• Vorsorge- und Präventionsmaßnahmen.
• Leitfaden für eine professionelle Finanzanalyse.